Топ събитията, които ще движат пазарите през седмицата

Глобалните финансови пазари ще се съсредоточат върху заседанието на ФЕД тази едмица, което ще бъде последното под ръководството на Джанет Йелън, преди тя да предаде председателството на Джером Пауъл.

Тъй като през тази седмица преминаваме в месец февруари, щатските данни за заетостта в петък ще са в центъра на вниманието на трейдърите и инвеститорите. Междувременно в Европа, инвеститорите ще очакват месечните данни за инфлацията, за да преценят колко бързо Европейската централна банка ще започне да прекратява своята програма за закупуване на активи. В UK, трейдърите ще се съсредоточат върху два доклада за дейността,  в сферата на производството и в сферата на строителството. Данните са от изключително значение за Bank Of England и последващата и монетарна политика. По-добри данни ще подрекпят GBP в силния възходящ тренд и ще дадат повече причини BoE да повиши лихвите.

В Азия, инвеститорите ще следят отблизо месечните данни за производствения сектор в Китай на фона на последните признаци, че инерцията на втората по големина икономика в света остава силна.

Ето подробностите и къде да търсим печалби през седмицата

1. Основен лихвен процент на ФЕД

Федералният резерв не се очаква да предприеме действия по лихвените проценти при приключването на двудневната си среща в сряда. Централната банка ще публикува изявлението си след заседанието в 21:00 часа GMT+2, а инвеститорите ще търсят промяна в тона, която би могла да посочи по-ясно увеличението на лихвите през следващите месеци. Тази седмица ще бъде последната среща на ФЕД, под ръководството на Джанет Йеллен, преди да бъде заменена от Джером Пауъл. По-голямата част от икономистите смятат, че Федералният резерв ще повиши лихвените проценти през март, последвано от още едно увеличение през юни, и трето през декември.

Очакваме предпазливост при долара и индексите преди обявяване на решението на ФЕД и засилена влатилност в минутите след това, тъй като трейдърите ще акумулират доклада от срещата. Ако видим Hawkish коментари от страна на ФЕД очакваме USD да се стабилизира и да отбележи повишение, а в противен случай да остане близко до дъната.

2. Non Farm Payrolls

В петък, очакваме данните за новите работни места в САЩ. Очакванията на пазарните участници са новите работни места да достигнат 180К през януари от 148К през декември, когато цифрата изненада пазарите и подкрепи понижението на USD. Ако и този път наблюдаваме по-лоши данни от очакваните, вероятността  голяма част от институционалните трейдъри да затворят губещите си позиции при долара ще се увеличи, а това от своя страна ще подтисне валутата допълнително. Очакваме USD да се търгува по-консервативно преди решението на ФЕД и преди публикуването на данните за новите работни места.

Междувременно сезона на отчетите тече в пълна сила и през тази седмица очакваме финансовите доклади на една пета от компаниите в SP500. На фокус ще бъдат големите технологични компании като Facebook, Apple, Amazon, Alphabet, Microsoft и Alibaba, които вероятно ще получат по-голямата част от вниманието.

3. Инфлацията в еврозоната

Еврозоната ще публикува данни за инфлацията за януари в 12:00 в сряда. Консенсусната прогноза е, че потребителските цени са се повишили с 1,3%, като леко се забавят от 1,4% през декември, а това остава далеч под целта на Европейската централна банка - малко под 2%. Германия, Франция, Италия и Испания ще изготвят собствени доклади за индекса на потребителските цени през цялата седмица. Освен данните за инфлацията, еврозоната ще публикува и предварителния доклад за икономическия растеж през четвъртото тримесечие, който, ако остане силен, може да придвижи Европейската централна банка още една стъпка по-близо до приключването на масовата програма за стимулиране.

4. PMI данните в сферата на производството и строителството в UK

Великобритания ще публикува доклада за дейността в производствения сектор през януари в четвъртък, последвано от доклад за строителния сектор в петък. Промишленият PMI се очаква да намалее до 56,5 от 56,3 месец по-рано, докато строителната активност се очаква да спадне леко до 52,0 от 52,2.

Данните, публикувани миналата седмица, показаха, че британската икономика неочаквано е ускорила последните три месеца на 2017 г., разкривайки, че Brexit все още се отразява на икономиката, но не толкова тежко, колкото инвеститорите очакваха.

Политиката също ще бъде на фокус, тъй като участниците на пазара не разчитат на никакви новини относно продължаващите преговори по "Брексит". Ако все пак такива има, очакваме засилена волатилност при GBP.

5. Производствен PMI от Китай

Китайската федерация на логистиката и покупките ще пусне данни за дейността в производствения сектор през януари в сряда, като очакванията са за скромен спад до 51,5 при данни от 51,6 през декември. Индексът за производство на Caixin, който се фокусира повече върху малките и средните фирми, се очаква в петък. Очаква се проучването да се понижи с 0,2 пункта до 51,3. Китайската икономика нарасна с 6,8% през четвъртото тримесечие спрямо година по-рано, подпомогнато от отскок в индустриалния сектор, устойчив пазар на недвижими имоти и силен ръст на износа.

Източник: Bloomberg Pro Terminal

Jr Trader Petar Milanov

Прочети още:

• Страхът преобладава, но все още не е прераснал в паника
• В началото на следващата седмица, очакваме негативен старт на индексите и засилено търсене на сигурните убежища
• Dow засече, а петрола скача след като американската авиация ликвидира иранския военен лидер
• Ниска ликвидност и тънък пазар през последния пълен търговски ден за годината
• Next week in one post – 30.12.2019 – 03.01.2020